Entradas contábeis para opções de ações não qualificadas

ESOs: Contabilidade para opções de ações do empregado.
Relevância acima da confiabilidade.
Não revisaremos o acalorado debate sobre se as empresas devem "percorrer" as opções de ações dos empregados. No entanto, devemos estabelecer duas coisas. Primeiro, os especialistas do Conselho de Normas de Contabilidade Financeira (FASB) queriam exigir opções de despesa desde o início da década de 1990. Apesar da pressão política, a despesa tornou-se mais ou menos inevitável quando o International Accounting Board (IASB) o exigiu por causa do impulso deliberado para a convergência entre os padrões contábeis americanos e internacionais. (Para leitura relacionada, consulte A controvérsia sobre a despesa de opções.)
Em março de 2004, a regra atual (FAS 123) exige "divulgação, mas não reconhecimento". Isso significa que as estimativas de custo das opções devem ser divulgadas como uma nota de rodapé, mas elas não precisam ser reconhecidas como uma despesa na demonstração de resultados, onde elas reduziriam o lucro reportado (lucro ou lucro líquido). Isso significa que a maioria das empresas realmente informa quatro números de lucro por ação (EPS) - a menos que eles voluntariamente decidam reconhecer opções, como centenas já fizeram:
2. EPS Protil Diluído.
Um dos principais desafios no cálculo do EPS é a diluição potencial. Especificamente, o que fazemos com opções pendentes mas não exercidas, opções "antigas" concedidas em anos anteriores que podem ser facilmente convertidas em ações ordinárias a qualquer momento? (Isso se aplica não apenas às opções de ações, mas também às dívidas conversíveis e alguns derivativos.) O EPS diluído tenta capturar essa diluição potencial pelo uso do método de ações em tesouraria ilustrado abaixo. Nossa empresa hipotética possui 100 mil ações ordinárias em circulação, mas também possui 10.000 opções pendentes que estão em dinheiro. Ou seja, eles receberam um preço de exercício de US $ 7, mas a ação subiu para US $ 20:
EPS básico (lucro líquido / ações ordinárias) é simples: US $ 300.000 / 100.000 = US $ 3 por ação. O EPS diluído usa o método de ações em tesouraria para responder à seguinte questão: hipoteticamente, quantas ações ordinárias estariam em circulação se todas as opções dentro do dinheiro fossem exercidas hoje? No exemplo discutido acima, o exercício sozinho adicionaria 10.000 ações ordinárias à base. No entanto, o exercício simulado proporcionaria à empresa dinheiro extra: o exercício seria de US $ 7 por opção, além de um benefício fiscal. O benefício fiscal é dinheiro real porque a empresa consegue reduzir seu lucro tributável pelo ganho de opções - nesse caso, US $ 13 por opção exercida. Por quê? Como o IRS vai cobrar impostos sobre os detentores de opções que pagarão o imposto de renda ordinário sobre o mesmo ganho. (Observe que o benefício fiscal se refere a opções de ações não qualificadas. As chamadas opções de ações de incentivo (ISOs) não podem ser dedutíveis para a empresa, mas menos de 20% das opções concedidas são ISOs.)
O EPS Pro Forma captura as "novas" opções concedidas durante o ano.
Primeiro, podemos ver que ainda temos ações ordinárias e ações diluídas, onde ações diluídas simulam o exercício de opções anteriormente concedidas. Em segundo lugar, assumimos ainda que 5.000 opções foram concedidas no ano corrente. Vamos supor que nosso modelo estima que eles valem 40% do preço da ação de US $ 20, ou US $ 8 por opção. A despesa total é, portanto, de US $ 40.000. Em terceiro lugar, uma vez que as nossas opções acontecem no chaleco de falésia em quatro anos, amortizaremos a despesa nos próximos quatro anos. Esse é o princípio de equivalência contábil em ação: a idéia é que nosso funcionário estará prestando serviços durante o período de aquisição, de modo que a despesa possa ser distribuída ao longo desse período. (Embora não tenhamos ilustrado, as empresas podem reduzir a despesa em antecipação de confisco de opção devido a rescisões de funcionários. Por exemplo, uma empresa pode prever que 20% das opções concedidas serão perdidas e reduzir as despesas de acordo.)
Nossa despesa anual atual para a concessão de opções é de US $ 10.000, os primeiros 25% da despesa de US $ 40.000. Nosso lucro líquido ajustado é, portanto, de US $ 290.000. Nós dividimos isso em ações ordinárias e ações diluídas para produzir o segundo conjunto de números de EPS pro forma. Estes devem ser divulgados em uma nota de rodapé e muito provavelmente exigirão reconhecimento (no corpo da demonstração de resultados) para os exercícios fiscais iniciados após 15 de dezembro de 2004.
Existe um tecnicismo que merece alguma menção: utilizamos a mesma base de ações diluídas para cálculos de EPS diluídos (EPS diluído e EPS diluído pro forma). Tecnicamente, sob o ESP diluído pro forma (item iv do relatório financeiro acima), a base de ações é aumentada ainda mais pelo número de ações que poderiam ser compradas com a “despesa de compensação não amortizada” (isto é, além do resultado do exercício) e o benefício fiscal). Portanto, no primeiro ano, como apenas US $ 10.000 da despesa da opção de US $ 40.000 foram cobrados, os outros US $ 30.000 hipoteticamente poderiam recomprar mais 1.500 ações (US $ 30.000 / $ 20). Este - no primeiro ano - produz um número total de ações diluídas de 105.400 e EPS diluído de $ 2.75. Mas no quarto ano, sendo os demais iguais, os US $ 2,79 acima estariam corretos, pois já teríamos concluído o desembolso dos US $ 40 mil. Lembre-se, isso se aplica apenas ao EPS diluído pro forma, onde estamos contabilizando as opções no numerador!
Opções de despesas são apenas uma tentativa dos melhores esforços para estimar o custo das opções. Os proponentes estão certos em dizer que as opções são um custo, e contar algo é melhor do que não contar nada. Mas eles não podem alegar que as estimativas de despesas são precisas. Considere nossa empresa acima. E se a ação cair para US $ 6 no ano que vem e ficar lá? Então, as opções seriam totalmente inúteis, e nossas estimativas de despesas acabariam sendo exageradas, enquanto nosso EPS seria subestimado. Por outro lado, se a ação se saísse melhor do que a esperada, nossos números de EPS teriam sido exagerados porque nossas despesas acabariam sendo subestimadas.

Entradas contábeis para opções de ações não qualificadas
O seguinte artigo é adaptado e reimpresso do M & amp; A Tax Report, Vol. 9, nº 10, maio de 2001, Panel Publishers, Nova York, NY.
PREÇO DE IMPOSTO E CONTABILIDADE PARA OPÇÕES DE ACÇÃO NÃO QUALIFICADAS.
Por Robert W. Wood, São Francisco.
A maioria de nós no campo fiscal compreensivelmente se concentra no tratamento tributário (em vez do tratamento contábil) de qualquer problema específico que afete M e A. Um exemplo seria opções de compra de ações, opções não qualificadas ou opções de ações de incentivo ("ISOs"). Se alguém acredita que os benefícios fiscais dos ISOs são tão ótimos quanto eles são rachados, é certamente indiscutível que há uma série de restrições de qualificação para ISOs que os tornam pouco atraentes para muitas circunstâncias. Os ISO, por exemplo, estão sujeitos a muitos requisitos de aprovação, requisitos de tempo e duração, regras de exercício, testes de porcentagem e uma série de outras limitações (as principais categorias estão listadas abaixo). Por estes e outros motivos, as opções não qualificadas constituem a maior parte das opções que flutuam em torno da América corporativa.
Embora a maioria dos advogados fiscais esteja vagamente ciente de que há implicações de taxas de lucro das opções de estoque (e ISOs em particular), muitos não pensaram seriamente nessas regras contábeis em detalhes. O seguinte guia (uma combinação de regras contábeis tributárias mais) deve remediar esse defeito.
Contabilização de opções não qualificadas.
As opções não qualificadas ("NSOs") são melhor definidas pela exclusão. Abrangem todas as opções que não atendem aos requisitos especiais para ISOs. Os ONS podem ser concedidos tanto aos funcionários como aos não empregados, em troca de seus serviços (então os contratados ou consultores independentes estão bem). Não há restrições sobre as opções, tornando-as infinitamente flexíveis.
As regras fiscais são bastante diretas. Os ONS concedidos em conexão com a prestação de serviços não são tributáveis ​​quando concedidos, a menos que eles possuam um valor justo de mercado facilmente verificado. Os NSOs com um valor justo de mercado facilmente verificado são geralmente apenas aqueles negociados em um mercado de valores mobiliários estabelecido.
Quando um NSO é exercido e as ações são recebidas, o titular é tributado sobre a diferença entre o preço pago pelo estoque (o preço de exercício da opção) e o valor de mercado. Este tratamento aplica-se se o titular da opção mantém o estoque após o exercício ou o vende imediatamente. Veja Reg. & section; 1.83-7 (a). Veja também a Declaração de Receita 78-175, 1978-1 C. B. 304. O resultado do exercício das opções não é apenas renda, mas constitui compensação por serviços. Veja Reg. & section; 1.83-7 (a). Assim, aplicam-se os impostos sobre o emprego (e as regras de retenção).
Um bom planejamento de NSO envolve tentar evitar essa regra ordinária de renda / compensação. Uma exceção especifica que o rendimento não será reconhecido na data em que o NSO seja exercido se o estoque recebido estiver sujeito a um risco substancial de perda e não for transferível. Nesse caso, o destinatário do estoque não será tributado até que uma dessas duas condições caduque. I. R.C. & section; 83 (a).
Uma exceção a esta regra para NSOs aplica-se quando o empregado optar por incluir o valor da opção no resultado na data da concessão, mesmo que esteja sujeito a um risco substancial de confisco. O funcionário faz uma eleição da Seção 83 (b), um formulário de uma página que diz essencialmente "Eu quero ser tributado agora". Previsivelmente, esses formulários normalmente são arquivados somente quando o valor da opção (valorizado, independentemente das restrições da opção) é bastante baixo ou, em alguns casos, zero.
Há muito tempo é verdade que um objetivo tradicional de uma eleição 83 (b) é agressivo: levar o mínimo possível ao rendimento como renda ordinária. Então, voila, em virtude da eleição da Seção 83 (b), o saldo (que eventualmente será realizado quando a opção for exercida e o estoque mais tarde será vendido) será todo ganho de capital. Supondo que o estoque seja mantido durante o período de retenção necessário, será ganho de capital de longo prazo.
Além disso, em virtude da escolha da Seção 83 (b), o momento da tributação será diferente. Uma pequena quantia de imposto (ou em alguns casos, mesmo zero) pode ser paga no momento em que a eleição da seção 83 (b) é feita. Se a eleição for feita, o exercício das opções não será um evento tributável. Em vez disso, o exercício simplesmente será uma compra (mais como as regras ISO discutidas abaixo), mas o spread entre o preço de exercício da opção e o valor da ação não constituirá receita. Tudo isso faz da eleição da Seção 83 (b) um dispositivo bastante habilidoso.
Antes de seguir em frente, apenas um par de precauções sobre 83 (b) eleições. Primeiro, apenas porque um NSO tem um valor zero não significa que uma eleição 83 (b) não é necessária se você deseja converter o ganho potencial em ganho de capital. O IRS tem discutido com sucesso (e o Ninth Circuit, pelo menos, concordou) que um valor zero de relatório de eleição 83 (b) deve ser arquivado para converter uma opção de valor zero em um ativo de ganho de capital quando a opção for exercida mais tarde . Ver Alves v. Comissário, 79 T. C. 864 (1982), affd. 734 F.2d 478 (9º Cir. 1984).
Outro ponto sobre 83 (b) eleições merece menção, simplesmente porque tantos erros são feitos aqui & mdash; inclusive por profissionais. Uma eleição 83 (b) deve ser feita dentro de 30 dias após a concessão da propriedade restrita (neste caso, as opções). A eleição deve ser arquivada dentro deste prazo de 30 dias, e uma cópia da eleição deve acompanhar o retorno do contribuinte pelo ano em que as opções foram concedidas. Não sei exatamente o que o IRS faz com 83 (b) eleições (talvez eles entrem em um buraco negro em algum lugar), então alguns podem argumentar que esse mandato de arquivamento e cronograma 83 (b) pode não ter dentes. No entanto, certamente gostaria de ter provas de que eu tinha apresentado as eleições de 83 (b) no prazo oportuno para evitar o desastre de cortejo.
Vamos analisar a dedução fiscal corporativa por um momento, antes de nos voltarmos para o tratamento contábil. Para efeitos fiscais, quando uma emissão de estatística é emitida, a empresa ainda não pagou nada até o momento em que é tributável para o empregado. Existe aqui uma reciprocidade previsível. Supondo que a NSO esteja sujeita a restrições (como a maioria são), não há renda para o empregado e nenhuma dedução para a empresa, até o momento em que essas restrições caducarem. Ou, como no caso descrito acima, se o NSO é exercido e a opção tem um spread entre preço de exercício e valor justo de mercado, esse montante de spread deve ser levado ao salário pelo empregado / acionista. Claro, isso gera uma dedução correspondente para o spread para a empresa.
Declaração Financeira Tratamento das ONS.
O tratamento fiscal das ONS é bastante direto. Felizmente, esse é também o caso com o tratamento de suas demonstrações financeiras. Uma empresa não é obrigada a cobrar contra os ganhos no momento em que as ONS são concedidas. É somente quando eles são exercidos (e uma remuneração é pagável) que uma taxa de ganhos é necessária. Veja FASB.
No caso de uma eleição da Seção 83 (b), que, por definição, envolve o empregado / titular da opção que faz uma eleição para incluir em renda alguma coisa agora, a mesma taxa financeira seria aplicável à empresa. Claro, isso só se aplicaria na medida em que o empregado / titular da opção tomasse algo em renda. Conforme observado acima, as eleições de 83 (b) geralmente são registradas com zero ou muito poucas receitas, portanto, isso não preocupa muito a demonstração financeira da empresa.
Imposto sobre Imposto e Contabilidade para opções de ações não qualificadas, Vol. 9, n. ° 10, relatório M & amp; A sobre impostos (maio de 2001), p. 1.

Opção de ações não qualificadas - NSO.
O que é uma "Opção de ações não qualificadas - NSO"
Uma opção de compra de ações não qualificada (NSO) é um tipo de opção de estoque de empregado em que você paga o imposto de renda ordinário sobre a diferença entre o preço do subsídio e o preço pelo qual você exerce a opção.
Agendamento de opções.
Opção Bermuda.
Opção listada.
BREAKING Down 'Opção de ações não qualificadas - NSO'
Eles são chamados de opções de estoque não qualificadas porque não atendem a todos os requisitos do Internal Revenue Code para serem qualificados como ISOs.
Como ações não qualificadas são usadas.
As opções de ações não qualificadas oferecem aos funcionários o direito, dentro de um prazo designado, de comprar um número definido de ações das ações da empresa a um preço predefinido. Pode ser oferecido como uma forma alternativa de compensação aos trabalhadores e também como um meio para incentivar sua lealdade com a empresa. O preço dessas opções de ações geralmente é o mesmo que o valor de mercado das ações quando a empresa disponibiliza tais opções, também conhecido como data de concessão. Os funcionários terão prazo para exercer essas opções, conhecidas como data de validade. Se a data passar sem que as opções sejam exercidas, o empregado perderia essas opções.
Existe a expectativa de que o preço das ações da empresa aumentará ao longo do tempo. Isso significa que os funcionários podem potencialmente adquirir ações com desconto se o preço da concessão, também conhecido como preço de exercício, for menor do que os preços de mercado posteriores. No entanto, o empregado pagará imposto de renda contra a diferença com o preço da ação de mercado das ações quando a opção for exercida. Uma vez que as opções são exercidas, o empregado pode optar por vender as ações imediatamente ou mantê-las.
Tal como acontece com outros tipos de opções de compra de ações, as opções de compra de ações não qualificadas podem ser uma maneira de reduzir a compensação em dinheiro que as empresas pagam diretamente aos seus empregados, ao mesmo tempo que fazem parte de sua remuneração para o crescimento das empresas. Os termos das opções podem exigir que os funcionários aguardem um período de tempo para as opções serem adquiridas. Além disso, o empregado poderia perder as opções se eles deixassem a empresa antes que as opções de ações fossem adquiridas. Também pode haver disposições de clawback que permitem que a empresa reclame NSOs por uma variedade de razões. Isso pode incluir a insolvência da empresa ou uma compra.
Para empresas menores e mais jovens com recursos limitados, tais opções podem ser oferecidas em vez de aumentos salariais. Eles também podem ser usados ​​como uma ferramenta de recrutamento para compensar as deficiências nos salários oferecidos na contratação de talentos.

Contabilização da Opção de Ações e suas Consequências Fiscais.
Uma opção de compra de ações dá ao empregado o direito de comprar ações a um preço específico dentro de um período de tempo específico. Opções de ações vêm em duas variedades: a opção de ações de incentivo (ISO) e a opção de ações não qualificadas (NSO). Este post discute sobre a contabilização da opção de ações e suas conseqüências para seus destinatários. Leia em & # 8230;
Contabilidade Para Stock Option.
Uma opção é um acordo entre uma empresa e outra empresa (principalmente um funcionário), que permite à empresa comprar ações da empresa a um preço específico dentro de um intervalo de datas especificado. A suposição é que as opções somente serão exercidas se o preço fixo de compra for menor do que o preço de mercado, de modo que o comprador possa dar a volta e vender as ações no mercado aberto para obter lucro.
Se as opções de ações forem emitidas a um preço de exercício igual ao preço de mercado atual, não haverá registro contábil no diário. No entanto, se o preço de exercício no momento da emissão for inferior ao preço de mercado, a diferença deve ser registrada em uma conta de compensação diferida.
Por exemplo, se 5.000 opções forem emitidas a um preço de US $ 25 cada para o presidente da Lie Dharma Shoe Company em uma data em que o preço de mercado é US $ 40, o contador da Lie Dharma deve cobrar uma conta de compensação de US $ 75.000 (US $ 40 de preço de mercado menos Preço da opção $ 25, vezes 5.000 opções) com a seguinte entrada:
[Débito]. Remuneração diferida = US $ 75.000.
[Crédito]. Opções - capital adicional pago = $ 75.000.
Neste exemplo, as opções não podem ser exercidas por um período de três anos a partir da data de concessão, de modo que o contador contabiliza regularmente a conta de compensação diferida para a despesa nos próximos três anos.
Se o presidente da Lie Dharma optar por usar todas as opções de ações para comprar ações no final do período de três anos, e o valor nominal das ações for de US $ 1, a entrada seria:
[Débito]. Dinheiro = $ 125.000.
[Débito]. Opções - capital adicional pago = $ 75.000.
[Crédito]. Estoque comum - valor nominal = US $ 5.000.
[Crédito]. Ações ordinárias - capital adicional pago = 195.000.
Se, durante o período entre a data da outorga da opção e a compra de ações com as opções, o preço de mercado das ações fosse diferente do preço de US $ 40 pelo qual o passivo de compensação diferido foi inicialmente registrado, o contador não seria obrigado a fazer qualquer entrada, desde que as mudanças subseqüentes no preço da ação estão além do controle da companhia, e assim não devem ser registradas como uma mudança na conta de compensação diferida.
Usando o SFAS 123 (um mínimo de relatório de nota de rodapé)
O Financial Accounting Standards Board também emitiu o SFAS (Statement of Financial Accounting Standards) número 123, que exige um mínimo de notas de rodapé usando uma abordagem de avaliação diferente; ou uma empresa pode usá-lo exclusivamente para relatórios financeiros e de notas de rodapé (embora poucos tenham escolhido fazê-lo, pois isso resulta em maiores despesas sendo relatadas).
Nota: Se uma empresa optar por usar a abordagem SFAS 123 para seu relatório financeiro normal de transações de opções de ações (em vez de apenas usá-la em notas de rodapé), a decisão não poderá ser rescindida ea empresa deverá continuar a usar esse método no futuro.
De acordo com a abordagem SFAS 123, a despesa de compensação deve ser reconhecida para as opções concedidas, mesmo que não haja diferença entre o preço de mercado atual da ação e o preço pelo qual o beneficiário pode comprar o estoque nos termos da opção.
A despesa de compensação é calculada estimando-se o prazo esperado da opção (ou seja, o período de tempo que se estende até o ponto em que se esperaria razoavelmente que fosse usado) e usando a atual taxa de juros de mercado livre de risco para criar um desconto valor presente do que o comprador está realmente pagando pela opção.
A diferença entre o preço com desconto da ação e o preço de compra, conforme listado no contrato de opção, é então reconhecido como despesa de compensação. Por exemplo, se a taxa de juros atual em títulos do Tesouro de 90 dias é de 7% (suponhamos que seja uma taxa de juros livre de risco), a expectativa de compra de ações é de três anos no futuro, e o preço da ação é $ 25, então seu valor presente é $ 20,41 (= $ 25 x 0,816, Nota: 0,816 é o desconto do valor presente). A diferença entre US $ 25 e US $ 20,41 é US $ 4,59, que deve ser discriminada nas notas de rodapé como um passivo de compensação acumulado.
De acordo com a SFAS 123, o valor presente da ação a ser comprada em algum momento no futuro sob um contrato de opções também deve ser reduzido pelo valor presente de qualquer fluxo de pagamento de dividendos que a ação poderia produzir durante o intervalo entre o tempo presente e o ponto em que se espera que a ação seja comprada, já que esta é a renda perdida pelo comprador.
O uso de cálculos de valor presente de acordo com o SFAS 123 significa que as estimativas financeiras estão sendo usadas para determinar o cenário mais provável que eventualmente ocorrerá. Uma das principais estimativas a considerar é que nem todas as opções de ações serão eventualmente exercidas - algumas podem se perder devido a funcionários deixarem a empresa, por exemplo. Deve-se incluir essas estimativas no cálculo do montante total da despesa de compensação acumulada, para que os resultados reais não se afastem significativamente das estimativas iniciais.
No entanto, apesar das melhores estimativas possíveis, o contador descobrirá que o uso real da opção variará inevitavelmente das estimativas originais. Quando essas estimativas mudam, deve-se contabilizá-las no período atual como uma mudança na estimativa contábil.
No entanto, se as estimativas não forem alteradas e o contador simplesmente esperar para ver quantas opções são realmente exercidas, então quaisquer desvios da estimativa contábil serão feitos na data em que as opções caducam ou são exercidas. Qualquer um desses métodos é aceitável e acabará resultando na mesma despesa de compensação, mas a primeira abordagem é tecnicamente melhor, porque tenta reconhecer as alterações o mais rápido possível e, assim, resulta em uma representação anterior de alterações nas despesas de compensação de uma empresa.
Aspecto Tributário da Opção de Ações para Seus Destinatários (Planos ISO, AMT e NSO)
As opções de ações de incentivos são tributáveis ​​para o empregado no momento em que são concedidas, ou no momento em que o funcionário eventualmente exerce a opção de comprar ações. Se o empregado não alienar as ações dentro de dois anos da data da concessão da opção ou dentro de um ano da data em que a opção é exercida, então qualquer ganho resultante será tributado como ganho de capital a longo prazo.
No entanto, se o funcionário vender as ações dentro de um ano da data de exercício, qualquer ganho será tributado como receita ordinária. Um plano ISO normalmente exige que um empregado exerça quaisquer opções de ações adquiridas dentro de 90 dias da rescisão de emprego voluntária ou involuntária dessa pessoa.
O impacto fiscal reduzido associado à espera até dois anos após a data da concessão da opção apresenta um risco para o funcionário de que o valor do estoque relacionado diminuirá nesse ínterim, compensando assim a redução da taxa de imposto de longo prazo obtida a o final deste período.
Para mitigar a potencial perda no valor das ações, pode-se fazer uma eleição na Seção 83 (b) para reconhecer o lucro tributável sobre o preço de compra das ações dentro de 30 dias após a data da opção, e reter os impostos pelo imposto de renda comum. taxa nesse momento. O funcionário não reconhecerá qualquer receita adicional com relação às ações compradas até que elas sejam vendidas ou transferidas de outra forma em uma transação tributável, e o ganho adicional reconhecido naquele momento será tributado à taxa de ganhos de capital de longo prazo.
É razoável fazer a eleição da Seção 83 (b) se a quantia de renda relatada no momento da eleição for pequena e o potencial crescimento de preço da ação for significativo. Por outro lado, não é razoável tomar a eleição se houver uma combinação de alta renda reportável no momento da eleição (resultando em um grande pagamento de impostos) e uma chance mínima de crescimento no preço das ações, ou se a empresa pode perder as opções. A eleição da Seção 83 (b) não está disponível para os detentores de opções sob um plano NSO.
O imposto mínimo alternativo (AMT) também deve ser considerado ao lidar com um plano da ISO. Em essência, a AMT exige que um funcionário pague imposto sobre a diferença entre o preço de exercício e o preço da ação no momento em que uma opção é exercida, mesmo que a ação não seja vendida naquele momento. Isso pode resultar em um grande déficit de caixa para o funcionário, que pode apenas pagar os impostos relacionados com a venda das ações. Esse é um problema particular se o valor das ações cair subseqüentemente, uma vez que agora não há nenhuma fonte de ações de alto preço que possa ser convertida em dinheiro para pagar os impostos exigidos.
Esse problema surge com frequência nos casos em que uma empresa acaba de abrir seu capital, mas os funcionários ficam impedidos de vender suas ações por algum tempo após a data do IPO e correm o risco de perder o valor das ações durante esse intervalo. Estabelecer o montante do ganho reportável de acordo com as regras da AMT é especialmente difícil se as ações de uma empresa não são mantidas publicamente, uma vez que não há um consenso claro sobre o valor das ações. Nesse caso, o IRS usará o valor do preço por ação no qual a última rodada de financiamento foi concluída. Quando a ação é vendida, um crédito AMT pode ser cobrado contra o ganho reportado, mas pode haver um significativo déficit de caixa nesse meio tempo.
Para evitar essa situação, um funcionário pode optar por exercer opções no momento em que o valor estimado das ações da empresa é bastante baixo, reduzindo assim o pagamento da AMT; no entanto, o funcionário deve agora encontrar o dinheiro para pagar as ações que acabou de comprar e também corre o risco de que as ações não aumentem de valor e possam se tornar inúteis.
Um plano ISO só é válido se seguir estas regras:
As opções de ações de incentivo só podem ser emitidas para funcionários. Uma pessoa deve ter trabalhado para o empregador em todos os momentos durante o período que começa na data da concessão e termina no dia três meses antes da data em que a opção é exercida. O prazo da opção não pode exceder 10 anos a partir da data da concessão. O prazo da opção é de apenas cinco anos no caso de uma opção concedida a um funcionário que, no momento em que a opção é concedida, possua ações que tenham mais de 10% do poder total de voto combinado de todas as classes de ações do empregador. O preço da opção no momento em que é concedido não é menor que o valor justo de mercado da ação. No entanto, deve ser de 110% do valor justo de mercado no caso de uma opção concedida a um empregado que, no momento da outorga da opção, possuir ações que tenham mais de 10% do poder total de voto combinado de todas as classes de estoque do empregador. O valor total de todas as opções que podem ser exercidas por qualquer funcionário em um ano é limitado a US $ 100.000. Quaisquer quantias exercidas que excedam US $ 100.000 serão tratadas como uma opção de ações não qualificadas (a ser cobertas em breve). A opção não pode ser transferida pelo empregado e só pode ser exercida durante a vida do empregado.
Se as opções concedidas não incluírem essas provisões ou forem concedidas a pessoas físicas que não sejam funcionários de acordo com a definição anterior, as opções devem ser caracterizadas como opções de ações não qualificadas.
Uma opção não qualificada de ações não recebe nenhum tratamento fiscal favorável sob o Internal Revenue Code. Também é referido como uma opção de ações não estatutária. O recebedor de um NSO não deve nenhum imposto na data em que as opções são concedidas, a menos que as opções sejam negociadas em uma bolsa pública. Nesse caso, as opções podem ser negociadas de uma vez por valor e, assim, o imposto será reconhecido no valor justo de mercado das opções na troca pública na data da concessão.
Uma opção de NSO será tributada quando exercida, com base na diferença entre o preço da opção e o valor justo de mercado da ação naquele dia. O ganho resultante será tributado como receita ordinária. Se a ação se valorizar após a data de exercício, o ganho incremental será tributado à taxa de ganhos de capital.
Não há regras que regulem um NSO, portanto, o preço da opção pode ser menor do que o valor justo de mercado da ação na data da concessão. O preço da opção também pode ser fixado substancialmente acima do valor justo de mercado atual na data da concessão, que é chamado de concessão de prêmio.
Também é possível emitir opções de preços crescentes, que usam uma escala móvel para o preço da opção que muda de acordo com um índice de grupo de pares, eliminando o impacto de amplas mudanças no mercado de ações e forçando a empresa a superar o mercado de ações. para obter qualquer lucro das opções de ações outorgadas. Além disso, pode ser criada uma opção de ação de pára-quedas celestial que permite que o detentor de uma opção de falecido tenha até três anos para exercer suas opções.
A administração da empresa deve estar ciente do impacto dos planos ISO e NSO na empresa, não apenas nos funcionários. Uma empresa não recebe nenhuma dedução de imposto sobre uma transação de opção de ações se usar um plano da ISO. No entanto, se usar um plano NSO, a empresa receberá uma dedução fiscal igual ao valor da receita que o funcionário deve reconhecer.
Se uma empresa não espera ter um lucro tributável durante o período de opção de ações, então não receberá nenhum valor imediato de ter uma dedução fiscal (embora a dedução possa ser transportada para compensar a receita em anos futuros), e assim seria mais inclinado a usar um plano ISO. Essa é uma abordagem particularmente comum para empresas que ainda não foram a público.
Por outro lado, empresas de capital aberto, que geralmente são mais lucrativas e, portanto, devem buscar deduções fiscais, estarão mais inclinadas a patrocinar um plano de NSO. A pesquisa mostrou que a maioria dos funcionários que recebem qualquer tipo de opção irá exercê-la o mais rápido possível, o que essencialmente converte o impacto fiscal do plano da ISO em um plano de NSO. Por esse motivo, muitas empresas preferem usar planos NSO.

Tratamento Contábil e Tributário do Plano de Opção de Compra de Ações.
Como fundador, você sempre deseja contratar os melhores recursos para a sua inicialização, mas o problema é que o melhor tem custo associado a ele, o que uma startup pode não conseguir arcar inicialmente. Assim, o Plano de Opção de Compra de Ações (ESOPs) oferece uma solução para os fundadores, através da qual eles podem procurar incutir a motivação do fundador entre sua equipe fundadora, oferecendo participação nos negócios por meio de ESOPs.
A partir de perspectiva de longo prazo, o Plano de Opção de Compra de Empregados é considerado uma boa ferramenta de gestão para a retenção de talentos humanos. De acordo com esse esquema, os funcionários recebem uma participação na empresa na forma de ações / opções a preço reduzido do que o que prevalece no mercado. O pessoal só pode exercer as opções após o período de carência.
Neste artigo, nos concentramos no tratamento contábil e tributário do ESOPS.
Tratamento contábil de ESOPs.
Os empregadores usam pagamentos baseados em ações como parte do pacote de remuneração para seus funcionários. Assim, os empregadores envolvidos em tais acordos com os funcionários reconhecem o custo dos serviços recebidos durante o período de serviço exigido. O valor contábil é determinado ao encontrar o valor justo da opção ou valor intrínseco da opção. Valor intrínseco significa o excesso do valor justo da ação na data de outorga da opção sobre o preço de exercício da opção. O valor justo de uma opção significa o preço de mercado da opção, se tivesse sido negociado no mercado.
Quando contamos opções de estoque de empregados, as novas contas emergentes são:
Conta de despesa de compensação de empregado - faz parte da conta de despesa de compensação e é tomada na conta de ganhos e perdas.
Despesa de compensação de empregado diferido - Essa conta é criada no momento da concessão de opções para o valor total da despesa de compensação a ser contabilizada. Esta conta faz parte do balanço e forma um saldo negativo no patrimônio líquido ou patrimônio líquido.
Opções de ações de empregado Conta pendente - Faz parte do patrimônio líquido e é transferida para capital social, ações premium ou reservas gerais. Despesas de compensação de ações de funcionários amortizadas são levadas em conta de ganhos e perdas.
Cálculo da Despesa / Custo de Remuneração: O custo total da remuneração é o valor justo dos instrumentos emitidos multiplicado pelo número de instrumentos que efetivamente são adquiridos. Este custo é reconhecido ao longo do período de serviço exigido com um crédito correspondente à conta Saldo de Opções de Ações do Empregado. O número de instrumentos que devem ser adquiridos é estimado na data de início do serviço e é revisado durante o período de serviço necessário para refletir as informações subsequentes. O custo total de compensação também é revisado de acordo. Os funcionários ganham o direito de exercer a opção após a conclusão do período de aquisição, que geralmente é a condição de serviço. A exigência de que um indivíduo permaneça como empregado nesse período é uma condição de serviço. Uma condição de serviço explícita é explicitamente estabelecida nos termos dos arranjos baseados em compartilhamento (por exemplo, três anos de serviço contínuo de funcionários a partir de 3 de janeiro de 2012). O objetivo da contabilização de transações em acordos baseados em ações com funcionários é reconhecer custos de compensação relacionados a serviços de empregados recebidos em troca de instrumentos de patrimônio emitidos.
O tratamento contabilístico discutido acima pode ser ilustrado pelo seguinte exemplo numérico.
Opções concedidas - 500 em 01/04/2012 em Rs. 40.
Período de Vesting - 2 anos.
Valor justo das opções: Rs. 15.
Valor justo por ação: Rs.10.
Por isso, a despesa de compensação total do empregado - Rs. 7500 (500x15)
Os lançamentos contábeis seriam os seguintes:
Despesa de compensação do empregado A / C 7500.
Opções de ações do empregado em circulação A / C 7500.
(Esta entrada deve ser feita todos os anos até o período de aquisição expirar)
E no ano de exercício da opção, a entrada seria:
Banco A / C (Valor efetivamente recebido)
Opções de ações do empregado Outstanding A / C.
Capital Social Acções A / C.
Prêmio de segurança A / C (se houver)
Para fins fiscais, os benefícios da ESOP recebidos pelo empregado serão tributáveis ​​como requisito. Será a diferença entre o valor justo de mercado (FMV) das ações na data de exercício das opções menos o preço de exercício. No entanto, só será tributável quando as ações forem distribuídas sob os ESOPs.
Quando as ações da empresa estão listadas em uma única bolsa de valores reconhecida, a FMV será a média do preço de abertura e de fechamento das ações na data do exercício da opção. No entanto, se na data de exercício da opção não houver negociação de ações, o FMV será o preço de fechamento da ação em qualquer bolsa de valores reconhecida em uma data mais próxima da data de exercício da opção e imediatamente anterior a essa data de exercício. da opção.
Quando as ações da empresa não estiverem listadas em uma bolsa de valores reconhecida, a FMV será o valor da ação da empresa, conforme determinado por um banco comercial da categoria I registrado na SEBI na data especificada.
Data especificada significa a data de exercício da opção ou qualquer data anterior à data do exercício da opção, não sendo uma data que seja superior a 180 dias da data do exercício da opção.

FASB, Financial Accounting Standards Board.
Resumo da Declaração No. 123.
Contabilização de Remuneração Baseada em Ações (Emissor 10/95)
Esta Declaração também se aplica a transações em que uma entidade emita seus instrumentos patrimoniais para adquirir bens ou serviços de não empregados. Essas transações devem ser contabilizadas com base no valor justo da contraprestação recebida ou no valor justo dos instrumentos patrimoniais emitidos, o que for mensurável de maneira mais confiável.
Contabilização de Prêmios de Remuneração Baseada em Ações para Funcionários.
Esta Declaração define um método baseado no valor justo para a contabilização de uma opção de compra de ações de funcionários ou instrumento de patrimônio similar e encoraja todas as entidades a adotar esse método de contabilidade para todos os planos de remuneração de ações de seus empregados. No entanto, também permite que uma entidade continue a mensurar o custo de compensação para esses planos usando o método de contabilização com base no valor intrínseco prescrito pela Opinião nº 25 da APB, Contabilização de Ações Emitidas para Funcionários. O método baseado no valor justo é preferível ao método Opinião 25 para justificar uma mudança no princípio contábil conforme o Parecer Nº 20 APB, Alterações Contábeis. As entidades que optarem por permanecer com a contabilidade na Opinião 25 devem fazer divulgações pro forma do lucro líquido e, se apresentado, lucro por ação, como se o método contábil baseado no valor justo definido nesta Declaração tivesse sido aplicado.
Segundo o método baseado no valor justo, o custo da remuneração é mensurado na data da outorga com base no valor da outorga e é reconhecido ao longo do período do serviço, que normalmente é o período de carência (vesting period). Sob o método baseado no valor intrínseco, o custo de compensação é o excesso, se houver, do preço de mercado cotado da ação na data da concessão ou outra data de medição sobre o valor que um funcionário deve pagar para adquirir a ação. A maioria dos planos de opções de ações fixas - o tipo mais comum de plano de remuneração de ações - não tem valor intrínseco na data da concessão e, de acordo com a Opinião 25, nenhum custo de compensação é reconhecido para eles. O custo de compensação é reconhecido para outros tipos de planos de remuneração baseados em ações sob a Opinião 25, incluindo planos com características variáveis, geralmente baseadas no desempenho.
Prêmios de Compensação de Ações Requeridos para Liquidação por Instrumentos de Capital.
Para as opções de ações, o valor justo é determinado utilizando um modelo de precificação de opções que considera o preço da ação na data da outorga, o preço de exercício, a vida esperada da opção, a volatilidade da ação subjacente e os dividendos esperados sobre ela, e a taxa de juros livre de risco durante a vida esperada da opção. As entidades não públicas são permitidas para excluir o fator de volatilidade na estimativa do valor de suas opções de compra de ações, o que resulta em medição no valor mínimo. O valor justo de uma opção estimada na data de outorga não é ajustado subsequentemente por mudanças no preço das ações subjacentes ou sua volatilidade, a vida da opção, dividendos sobre a ação ou a taxa de juros livre de risco.
O valor justo de uma ação do estoque não vendido (geralmente referido como estoque restrito) atribuído a um empregado é mensurado ao preço de mercado de uma ação de uma ação não restrita na data da concessão, a menos que uma restrição seja imposta após o empregado ter adquirido direito a ele, caso em que o valor justo é estimado tendo em conta essa restrição.
Planos de compra de ações para funcionários.
Um plano de compra de ações do empregado que permite aos empregados comprar ações com desconto no preço de mercado não é compensatório se satisfizer três condições: (a) o desconto é relativamente pequeno (5% ou menos satisfaz esta condição automaticamente, embora em alguns casos seja maior O desconto também pode ser justificado como não compensatório), (b) substancialmente todos os funcionários a tempo inteiro podem participar de forma equitativa, e (c) o plano não incorpora recursos de opção, como permitir que o empregado compre o estoque com desconto fixo do Menor preço de mercado na data de concessão ou data de compra.
Recompensas de Compensação de Ações Necessárias para Liquidação Pagando em Dinheiro.
Alguns planos de compensação baseados em ações exigem que o empregador pague a um empregado, a pedido ou em uma data específica, um valor em dinheiro determinado pelo aumento do preço das ações do empregador a partir de um nível especificado. A entidade deve mensurar o custo de remuneração para aquele prêmio no valor das mudanças no preço das ações nos períodos em que as mudanças ocorrem.
Esta Declaração exige que as demonstrações financeiras de um empregador incluam certas divulgações sobre arranjos de compensação de empregados baseados em ações, independentemente do método usado para contabilizá-los.
Os valores pro forma que devem ser divulgados por um empregador que continuem aplicando as disposições contábeis do parecer 25 refletem a diferença entre o custo de remuneração, se houver, incluído no lucro líquido e o custo relacionado, medido pelo método baseado no valor justo definido neste Declaração, incluindo efeitos fiscais, se houver, que teria sido reconhecido na demonstração do resultado se o método baseado no valor justo tivesse sido usado. Os valores pro forma exigidos não refletirão quaisquer outros ajustes no lucro líquido reportado ou, se apresentado, lucro por ação.
Data Efetiva e Transição.
As exigências contábeis desta Declaração são efetivas para transações realizadas em exercícios fiscais iniciados após 15 de dezembro de 1995, embora possam ser adotadas quando da emissão.
As exigências de divulgação desta Declaração são efetivas para demonstrações financeiras para exercícios fiscais iniciados após 15 de dezembro de 1995, ou para um exercício fiscal anterior para o qual esta Declaração é inicialmente adotada para reconhecimento do custo de compensação. As divulgações pro forma exigidas para entidades que optam por continuar a medir o custo de compensação usando a Opinião 25 devem incluir os efeitos de todas as concessões concedidas em exercícios fiscais iniciados após 15 de dezembro de 1994. Divulgações pró-forma para prêmios concedidos no primeiro exercício fiscal iniciado após dezembro 15, 1994, não precisam ser incluídos nas demonstrações contábeis daquele exercício fiscal, mas devem ser apresentados subseqüentemente sempre que as demonstrações contábeis daquele exercício forem apresentadas para fins de comparação com as demonstrações contábeis de um exercício posterior.